GPU采购专家交流纪要

正文

请到「今天看啥」查看全文

Q: MOU 转化为 PO 通常需要多长时间？是否存在未转化的情况？

A: 周期较长，且大量 MOU 最终未转化为 PO。以数据中心为例，客户需后续讨论产品方案、投资金额等细节，且中东数据中心可能需升级算力和基础设施，导致落地困难。

Q: 该 MOU 新闻对今年及明年业绩有实际影响吗？

A: 除非 G42 今年落实 PO，否则 MOU 对业绩无实际影响。因 MOU 是长期意向，转化为订单需时间且存在变数，客户也可与其他供应商签约。

Q: 特朗普访问中东及英伟达宣布向中东数据中心供货，是否带来实质性新订单？

A: 目前尚未看到实质性新订单。

Q: G42 是否有新订单或变化？

A: 公司持续跟进 G42，但暂无实际订单。G42 未来有采购需求，且是中东唯一获出口许可的企业之一，但采购决策尚未落地。

Q: 美国与阿联酋达成协议允许其每年进口 50 万颗英伟达芯片，是否超出预期？

A: 超出预期。此前中东仅一家企业获采购许可，现在 G42 及沙特等国企业均有机会，市场开放程度提升。

Q: 中东采购仍需申请出口许可证吗？

A: 是的，但因美国政府已同意，出口许可预计不再是障碍。

Q: 中东市场容量是否可能从预期的 20 亿美元增长至五六十亿美元？

A: 若中东国家大规模采购，容量可能大幅提升。以 G42 为例，其资金充裕、采购意愿强，但内部派系复杂、利益冲突导致大订单拖延。

Q: 2023 年底至 2024 年初预估的三四十亿美元订单为何未落地？

A: 阿拉伯国家谈判时承诺宏大，但实际操作中内部派系众多，各方争夺采购权，利益分配复杂，导致订单难以落实。

Q: 中东市场与中国市场的区别是什么？

A: 中东皇室斗争激烈，外部人员难以理清内部关系，缺乏如中国因 AI 推理应用爆发带动需求的市场机制，项目决策更多依赖王室年度投资计划。

请到「今天看啥」查看全文