正文
举个例子：
一笔交易，以预埋的入场点入场，10个点位止损，假设最终获利30点，盈亏比为3。
如果错过了入场机会，超出了10个点位以后追单入场，则止损空间变为了20个点，同样的出场点出场，盈利空间变为20个点。
这时候，这笔交易的盈亏比下降到了1。考虑到潜在胜率，交易价值骤降。
不仅如此，这时开仓的规模也面临两难：要么保持原有建仓规模不变，由于止损空间放大，则实际的风险暴露变大；要么保持风险暴露金额不变，缩减建仓规模。
两个选择，要么放大了风险敞口，要么在降低盈亏比的同时进一步缩小了潜在盈利。
评估或衡量交易系统的绩效，要用回测中的整体盈亏比、胜率和交易频率。历史回测不考虑操作风险。如果实践中出现了类似上述情形的话，则是人为对回测绩效进行硬性的折扣。这是得不偿失的。
反之，如果错过买卖点后不再追单入场，对交易系统的损害则没有这么大。任何一笔交易，平仓出场之前的实际回报是未知的，预期回报只能用历史回测的平均水平衡量。
我们不会知道任何一笔没有实际开仓的交易究竟是不是赚钱。从上述例子来看，错过了买卖点，不会拉低交易系统的盈亏比和胜率，损害的仅仅是交易频率。
对于一个趋势交易者而言，手里如果运用着3–5个交易系统，每个交易系统每年开仓10次左右，同时跟踪5个市场，在5年的交易周期内大致开仓1000次左右，错过某一笔交易，仅仅是让1公里的“长长的坡”变成999米，对最终滚出来的雪球影响会小很多。
